先週の振り返りと2022-01-31週の戦略

先週の振り返り

非常にボラティリティが高い一週間でした。週後半にようやくVIXが下落し始め、最終的にS&P500、NASDAQ100、DOW30の各指数の週間騰落率はプラスで終了しました。石油、海運関連が引き続き強い状況です。V、MAなどのクレジットカード関連の銘柄が好決算を受けて力強く上昇しました。ハイテク株はMSFT、AAPL、NOW、TEAM等の好決算の銘柄を中心に資金が戻る動きが見られます。決算発表で良い結果を出した銘柄が上がり、決算をミスした銘柄が下がる傾向がはっきりしています。今週も引き続きキャッシュ比率を高めに維持したまま相場環境の観察と決算発表の確認を続けていきたいと思います。

現在は以下の銘柄の小さなポジションのみを保有し、キャッシュ比率90%で様子見しています。

• VRTX
• CVS
• DVN
• FLO
• CB

これからFRBによる利上げやQTが開始されることを考えると、今後数ヶ月から半年のスパンでは1月に始まった下落が調整レベルでは終わらない確率の方がまだ高いと思っているためです。今は大きく稼ぐことは考えていません。資産をできるだけ減らさず、小さな利益を積み上げていくことを最優先にしています。

相場環境

先週、VIXは一時は38を超えて高い位置にとどまっていましたが、ようやく週後半に下に向かい始めました。今週はVIXがこのまま下がっていくか、10、20日移動平均線で反転上昇するか注目していきたいと思います。

S&P500の一週間の出来高は2020年3月以来の大きさとなっています。売りと買いが交錯していることがわかります。今週以降もしばらく活発な売買が続くことが予想されます。

セクター別ではエネルギーと金融が上昇しました。ハイテクも一部戻り始めています。1/28の金曜には長期金利の低下と共に石油が下がりハイテクが上がっており、相場の流れが若干変わってきているように見えます。

過去1ヶ月で見ると、石油のみが上がり、一般消費財とハイテクセクターの落ち込みが顕著です。このまま原油価格の上昇と共に石油関連株が上がっていくのか、ハイテクが反転上昇していけるのか要注目です。

個別銘柄を確認すると、先週は石油全般（XOM、CVX、AR、DVN、LNG）、クレジットカード（V、MA、AXP）、海運（DAC、ZIM、MATX）に強い銘柄が多く見られました。

ハイテク関連では好決算を発表したMSFT、AAPL、NOW、TEAMが上昇しました。HD、LOW等の日曜大工小売銘柄も上昇しており、200日移動平均線で下落から上昇に転換しかけています。

Home Depot (HD)

200日移動平均線で出来高を伴って力強く反発し、4日後に出来高を伴って10日移動平均線を上抜け。このままトレンド転換できるか注目。

ETFを見渡してみると、ブラジル、石油、天然ガスが上昇しています。ブラジル、南米のETF（EWZ、ILF）は2021年7月から続いていた下落トレンドをブレイクして上昇に転じています。

EWZ（ブラジル）

以下はブラジルのインフレ率です。10.06%という非常に高い数値ですが、12月から1月にかけて下落に転じてトレンド転換しており、それに応答するようにETFの価格が上がっているのが興味深いです。

先週の注目銘柄の騰落率

• PVG -7.5%
• LLNW -2.59%
• ECPG +1.76%
• XOM +4.31%
• FLO -1.57%
• MDLZ -2.84%
• EXC +0.99%
• CBZ -4.46%

今週の戦略

• VIXの下落トレンドが継続し、相場全体の調整が一旦落ち着いていくかを注視。
• 石油、天然ガス、金属素材、穀物の先物価格を監視。
• VIXの動向を確認しながら新高値を更新している銘柄を打診買い。
• キャッシュポジションは高めを維持。
• GOOGL、XOM、FB 、AMZN、QCOMの決算に注目。

監視銘柄

新高値を更新している銘柄、好決算を発表した後に上昇している銘柄に注目していきたいと思います。

• • 海運
    • MATX ZIM DAC SBLK
  • 石油・ガス
    • HAL XOM WHD PBR
  • 農業製品
    • ADM
  • 金融
    • ECPG ARCC
  • テクノロジー
    • LLNW CNXC
  • 製薬、医療
    • VRTX AMPH 
  • 食品
    • FLO KO
  • 公共
    • NI EXC
  • ETF
    • 石油・ガス
      • USO UNG XLE
    • コモディティ
      • DBC DBA 
    • 米国ドル
      • UUP 
    • 南米
      • EWZ

先週の決算発表の結果

先週の一週間を振り返ると、私がウォッチしている銘柄に関しては、良い決算を出している企業の数が半数を超えています。一部例外はありますが、良い決算を出した銘柄が上がり、決算をミスした銘柄が下がる傾向となっています。緑は週間プラス、赤は週間マイナス。

• 好決算銘柄⭕️（15件）
  • MSFT AAPL VRTX STLD NOW TSLA TEAM AOS CNXC CLFD HAL BPOP INTC CALX CAT

• 売上/EPS❌ （9件） 
  • CVX ANTM WAL MDLZ JNJ NEE NUE FCX EW

• ガイダンス❌ （2件）
  • KLAC MKSI

例外は以下の銘柄です。カッコ内は週間騰落率です。

• 良い決算なのに下げている銘柄・・・TSLA（-10.33%） INTC（-8.28%） CAT（-6.04%）
• 決算ミスしているのに上げている銘柄・・・JNJ（+4.2%） NUE （+7.24%）

今週の決算予定

• • 2/1
    • GOOGL
    • XOM
    • CB
    • AMD
    • PYPL
    • SBUX
    • TENB
  • 2/2
    • FB
    • QCOM
    • ABBV
    • TMO
    • DT
    • MUSA
    • TTEK
  • 2/3
    • AMZN
    • FTNT
    • BILL
    • U
    • POWI
  • 2/4
    • REGN